知識(shí)點(diǎn)四、境內(nèi)上市外資股的發(fā)行準(zhǔn)備
　　境內(nèi)上市外資股的發(fā)行準(zhǔn)備階段應(yīng)包含以下幾方面的步驟：(多選題)
　　1.實(shí)施企業(yè)改組方案
　　為實(shí)現(xiàn)境外募股與上市的目標(biāo)，企業(yè)股份制改組方案一般應(yīng)當(dāng)遵循以下基本原則：(多選題)
　　(1)突出主營(yíng)業(yè)務(wù);
　　(2)避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，減少關(guān)聯(lián)交易;
　　(3)保持較高的利潤(rùn)總額與資產(chǎn)利潤(rùn)率;
　　(4)避免出現(xiàn)可能影響境外募股與上市的法律障礙;
　　(5)明確股份有限公司與各關(guān)聯(lián)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)關(guān)系。
　　2.選聘中介機(jī)構(gòu)
　　有關(guān)的中介機(jī)構(gòu)包括：承銷商、法律顧問(wèn)、審計(jì)機(jī)構(gòu)、評(píng)估機(jī)構(gòu)。
　　承銷商：應(yīng)委托境內(nèi)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)作為主承銷商,也可聘請(qǐng)國(guó)外證券公司擔(dān)任國(guó)際協(xié)調(diào)人;
　　法律顧問(wèn)：企業(yè)法律顧問(wèn)(境內(nèi)、境外)、主承銷商的法律顧問(wèn);
　　審計(jì)機(jī)構(gòu)：境內(nèi)具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所和國(guó)際會(huì)計(jì)師事務(wù)所;
　　評(píng)估機(jī)構(gòu)：主要由境內(nèi)的評(píng)估機(jī)構(gòu)擔(dān)任。某些情況下，可請(qǐng)境外估值師對(duì)固定資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估。
　　3.盡職調(diào)查
　　定義：是指中介機(jī)構(gòu)在企業(yè)的協(xié)助和配合下，對(duì)擬募股企業(yè)一切與本次發(fā)行有關(guān)的事項(xiàng)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查、資料分析等活動(dòng)。參與者一般是主承銷商、國(guó)際協(xié)調(diào)人、律師、會(huì)計(jì)師和估值師。
　　盡職調(diào)查的主要內(nèi)容：(P387，了解)
　　盡職調(diào)查的作用是：(多選)
　　(1)使中介機(jī)構(gòu)增強(qiáng)對(duì)企業(yè)的了解，以便發(fā)現(xiàn)問(wèn)題;
　　(2)掌握有關(guān)企業(yè)的*9手資料，確保招股書(shū)和相關(guān)材料的真實(shí);
　　(3)充分核實(shí)企業(yè)提供的材料，避免風(fēng)險(xiǎn)。
　　4.提供法律意見(jiàn)
　　5.資產(chǎn)評(píng)估
　　發(fā)行外資股的準(zhǔn)備工作中資產(chǎn)評(píng)估所用的方法有(重置成本法)(現(xiàn)行市價(jià)法)和(收益現(xiàn)值法)。(多選)
　　6.財(cái)務(wù)審計(jì)
　　會(huì)計(jì)事務(wù)所的任務(wù)主要有兩項(xiàng)：一是對(duì)公司的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行審計(jì)，并出具會(huì)計(jì)師報(bào)告(審計(jì)報(bào)告);二是對(duì)公司的盈利預(yù)測(cè)進(jìn)行審核。
　　7.設(shè)立公司
　　向境外投資者募集股份的股份有限公司通常以發(fā)起方式設(shè)立。
　　8.提交發(fā)行申請(qǐng)股票的申請(qǐng)材料。(P389)
　　9.核準(zhǔn)的程序。(P389)