債券基礎(chǔ)知識(shí)：債券投資知識(shí)手冊(cè)（四）

　　一、中華人民共和國(guó)國(guó)庫(kù)管理?xiàng)l例
　?。?992年3月18日中華人民共和國(guó)國(guó)務(wù)院令第95號(hào)發(fā)布自發(fā)布之日起施行）
　　*9條　　為了籌集社會(huì)資金，進(jìn)行社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)，制定本條例 。
　　第二條　　國(guó)庫(kù)券的發(fā)行對(duì)象是：居民個(gè)人。個(gè)體工商戶、企業(yè)、事業(yè)單位、機(jī)關(guān)、社會(huì)團(tuán)體和其他組織。
　　第三條　　國(guó)庫(kù)券以人民幣元為計(jì)算單位。
　　第四條　　每年國(guó)庫(kù)券的發(fā)行數(shù)額 、利率、 償還期等，經(jīng)國(guó)務(wù)院確定后，由財(cái)政部予以公告。
　　第五條　　國(guó)庫(kù)券發(fā)行采取承購(gòu)包銷(xiāo)、認(rèn)購(gòu)等方式。國(guó)家下達(dá)的國(guó)庫(kù)券發(fā)行計(jì)劃，應(yīng)當(dāng)按期完成。
　　第六條　　國(guó)庫(kù)券按期償還本金。國(guó)庫(kù)券利息在償還本金時(shí)一次付給，不計(jì)復(fù)利。
　　第七條　　國(guó)庫(kù)券的發(fā)行和還本付息事宜，在各級(jí)人民政府統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)下，由財(cái)政部門(mén)和中國(guó)人民銀行組織有關(guān)部門(mén)多渠道辦門(mén)和中國(guó)人民銀行組織有關(guān)部門(mén)多渠道辦理。
　　第八條　　國(guó)庫(kù)券可以用于抵押，但是不得作為貨幣流通。
　　第九條　　國(guó)庫(kù)券可以轉(zhuǎn)讓?zhuān)菓?yīng)當(dāng)在國(guó)家批準(zhǔn)的交易場(chǎng)所辦理。
　　第十條　　發(fā)行國(guó)庫(kù)券籌集的資金，由國(guó)務(wù)院統(tǒng)一安排使用。
　　第十一條　對(duì)偽造國(guó)庫(kù)券的，依法追究刑事責(zé)任。對(duì)倒賣(mài)國(guó)庫(kù)券的，按照投機(jī)倒把論處。
　　第十二條　國(guó)庫(kù)券的利息收入享受免稅待遇。
　　第十三條　本條例由財(cái)政部負(fù)責(zé)解釋。實(shí)施細(xì)則由財(cái)政部商中國(guó)人民銀行制定。
　　第十四條　本條例自發(fā)布之日起施行。
　　二、憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款辦法
　?。ㄖ袊?guó)人民銀行　財(cái)政部 一九九九年七月九日）
　　*9條　為了滿足憑證式國(guó)債投資者的融資需求、促進(jìn)國(guó)債市場(chǎng)發(fā)展，特制定本辦法。
　　第二條　本辦法所稱(chēng)的憑證式國(guó)債，是指1999年后（含1999年）財(cái)政部發(fā)行，各承銷(xiāo)銀行以“中華人民共和國(guó)憑證式國(guó)債收款憑證”方式銷(xiāo)售的國(guó)債（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“憑證式國(guó)債”），不包括1999年以前發(fā)行的憑證式國(guó)債。
　　第三條　憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款，是指借款人以未到期的憑證式國(guó)債作質(zhì)押，從商業(yè)銀行取得 人民幣貸款，到期歸還貸款本息的一種貸款業(yè)務(wù)。
　　第四條　經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)，允許辦理個(gè)人定期儲(chǔ)蓄存款存單小額抵押貸款業(yè)務(wù)，并承擔(dān)憑證式國(guó)債發(fā)行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，均可以辦理憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)。
　　第五條　作為質(zhì)押貸款質(zhì)押品的憑證式國(guó)債，就應(yīng)是未到期的憑證式國(guó)債。凡所有權(quán)有爭(zhēng)議、已作掛失或被依法止付的憑證式國(guó)債，不得作為質(zhì)押品。
　　第六條　借款人申請(qǐng)辦理質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)向其原認(rèn)購(gòu)國(guó)債銀行提出申請(qǐng)，經(jīng)對(duì)申請(qǐng)人的債權(quán)進(jìn)行確認(rèn)并審核批準(zhǔn)后，由借貸雙方簽訂質(zhì)押貸款合同。作為質(zhì)押品的憑證式國(guó)債交貸款機(jī)構(gòu)保管，由貸款機(jī)構(gòu)出具保管收據(jù)。保管收據(jù)是借款人辦理憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款的憑據(jù)，不準(zhǔn)轉(zhuǎn)讓、出借和再抵押。各商業(yè)銀行之間不得跨系統(tǒng)辦理憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)。不承辦憑證式國(guó)債發(fā)行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，不得受理此項(xiàng)業(yè)務(wù)。
　　第七條　借款人申請(qǐng)辦理憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)時(shí)，必須持本人名下的憑證式國(guó)債和能證明本人身份的有效證件。使用第三人的憑證式國(guó)債辦理質(zhì)押業(yè)務(wù)的，需以書(shū)面形式征得第三人同意，并同時(shí)出示本人和第三人的有效身份證件。
　　第八條　憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款期限由貸款機(jī)構(gòu)與借款人自行商定，但最長(zhǎng)不得超過(guò)憑證式國(guó)債的到期日。若用不同期限的多張憑證式國(guó)債作質(zhì)押，以距離到期日最近者確定貸款期限。
　　第九條　憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款額度起點(diǎn)為5000元，每筆貸款應(yīng)不超過(guò)質(zhì)押品面額的90％。
　　第十條　憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款利率，按照同期同檔次法定貸款利率（含浮動(dòng)）和有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。貸款期限不足6個(gè)月的，按6個(gè)月的法定貸款利率確定。如借款人提前還貸，貸款利率按合同利率和實(shí)際借款天數(shù)計(jì)算。憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款實(shí)行利隨本清。在貸款期限內(nèi)如遇利率調(diào)整，貸款利率不變。
　　第十一條　憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款應(yīng)按期歸還。逾期1個(gè)月以內(nèi)（含1個(gè)月）的，自逾期之日起，貸款機(jī)構(gòu)按法定罰息利率向借款人計(jì)收罰息。逾期超過(guò)1個(gè)月，貸款機(jī)構(gòu)有權(quán)處理質(zhì)押的憑證式國(guó)債，抵償貸款本息。貸款機(jī)構(gòu)在處理逾期的憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款時(shí)，如憑證式國(guó)債尚未到期，貸款機(jī)構(gòu)可按提前兌付的正常程序辦理兌付（提前兌取時(shí)，銀行按國(guó)債票面值收取千分之二的手續(xù)費(fèi)，手續(xù)費(fèi)由借款人承擔(dān)），在抵償了貸款本息及罰息后，應(yīng)將剩余款項(xiàng)退還借款人。
　　第十二條　借款人按質(zhì)押貸款合同約定還清貸款本息后，憑保管收據(jù)取回質(zhì)押的憑證式國(guó)債。若借款人將保管收據(jù)丟失，可向貸款機(jī)構(gòu)申請(qǐng)補(bǔ)辦。
　　第十三條　貸款機(jī)構(gòu)應(yīng)妥善保管質(zhì)押品。因保管不善如丟失、損壞等造成的損失，由貸款機(jī)構(gòu)承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。貸款機(jī)構(gòu)要建立健全保管收據(jù)的開(kāi)具、收回、補(bǔ)辦等制度，做好保管收據(jù)的管理工作。
　　第十四條　質(zhì)押貸款履行期間，如借款人死亡，可依據(jù)《中華人民共和國(guó)繼承法》及其他有關(guān)法律規(guī)定，處理有關(guān)債務(wù)繼承問(wèn)題。
　　第十五條　質(zhì)押貸款合同發(fā)生糾紛時(shí)，任何一方均可向仲裁機(jī)構(gòu)申請(qǐng)仲裁，也可向人民法院起訴。
　　第十六條　各商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)本辦法制定實(shí)施細(xì)則并報(bào)中國(guó)人民銀行總行和財(cái)政部備案。
　　第十七條　商業(yè)銀行所屬機(jī)構(gòu)在辦理憑證式國(guó)債質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)時(shí)應(yīng)嚴(yán)格遵守本辦法。如有違反本辦法的行為，人民銀行將根據(jù)《金融違法行為處罰辦法》的有關(guān)規(guī)定予以處罰。
　　第十八條　本辦法由中國(guó)人民銀行負(fù)責(zé)解釋。
　　第十丸條　本辦法自發(fā)布之日起執(zhí)行。
　　三、財(cái)政部關(guān)于個(gè)人投資者在交易所場(chǎng)內(nèi)買(mǎi)賣(mài)記帳式國(guó)債試點(diǎn)辦法的通知
　?。?997年1月27日　　財(cái)國(guó)債字[1997]4號(hào)）
　　各試點(diǎn)機(jī)構(gòu)：
　　為促進(jìn)國(guó)債向個(gè)人銷(xiāo)售，方便群眾在交易所場(chǎng)內(nèi)購(gòu)買(mǎi)記帳式國(guó)債，經(jīng)財(cái)政部與海證券交易所研究決定，選擇若干家實(shí)力較強(qiáng)、經(jīng)營(yíng)較好的證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)試點(diǎn)單位），利用上海證券交易所登記系統(tǒng)在北京市進(jìn)行“國(guó)債專(zhuān)用帳戶”試點(diǎn)，具體實(shí)施辦法如下：
　　一、帳戶的管理
　　1、帳戶管理分為交易場(chǎng)所和試點(diǎn)單位兩個(gè)層次。上海證券中央登記結(jié)算公司在電腦主機(jī)內(nèi)，開(kāi)立具有專(zhuān)門(mén)標(biāo)識(shí)的國(guó)債專(zhuān)用帳戶。上海證券交易所、上海證券中央登記結(jié)算公司同試點(diǎn)單位簽定帳戶管理協(xié)議，確定帳戶管理的權(quán)利和義務(wù)關(guān)系。試點(diǎn)單位依據(jù)協(xié)議指定營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)直接向投資者個(gè)人發(fā)放國(guó)債專(zhuān)用帳戶卡。國(guó)債專(zhuān)用帳戶的帳號(hào)由上海證券中央登記結(jié)算公司為各試點(diǎn)單位事先設(shè)定、預(yù)留。在設(shè)定、預(yù)留的帳號(hào)內(nèi)，各試點(diǎn)單位可分次申領(lǐng)使用，剩余部分備案留用。
　　2、國(guó)債專(zhuān)用帳戶目前只用于記帳式國(guó)債發(fā)行認(rèn)購(gòu)及上市交易，不得用于股票及其它交易。國(guó)債專(zhuān)用帳戶由上海證券中央登記結(jié)算公司統(tǒng)一印制，封面為淡黃色底紋，以別于股票帳戶卡。國(guó)債專(zhuān)用帳戶設(shè)立后，原證券帳戶的交易范圍（既可用于股票交易，又可用于國(guó)債交易）及開(kāi)設(shè)辦法不變。
　　3、國(guó)債專(zhuān)用帳戶的開(kāi)戶費(fèi)為5元，由試點(diǎn)單位代收。
　　4、國(guó)債專(zhuān)用帳戶實(shí)行指定交易，投資者只能在開(kāi)立國(guó)債專(zhuān)用帳戶的網(wǎng)點(diǎn)辦理國(guó)債的申購(gòu)和交易。
　　5、試點(diǎn)單位為個(gè)人投資者開(kāi)立國(guó)債專(zhuān)用帳戶時(shí)，需同時(shí)開(kāi)立資金帳戶，資金帳戶起點(diǎn)金額為購(gòu)買(mǎi)一手（面值1000元）國(guó)債的資金額。按照上海證券交易所以手為交易單位的規(guī)定，投資者購(gòu)買(mǎi)金額應(yīng)為千元面值國(guó)債價(jià)格的整數(shù)倍。試點(diǎn)單位不得提高資金帳戶開(kāi)戶的起點(diǎn)金額。資金帳戶的開(kāi)立可以有不同的形式，在保證降低開(kāi)戶費(fèi)用的前提下，由試點(diǎn)單位自行確定。
　　二、帳戶的開(kāi)立及申購(gòu)手續(xù)
　　1、國(guó)債專(zhuān)用帳戶的開(kāi)立及新發(fā)行國(guó)債的申購(gòu)手續(xù)可同時(shí)進(jìn)行。個(gè)人投資者可持本人身份證到試點(diǎn)單位指定營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)填寫(xiě)“開(kāi)戶申請(qǐng)書(shū)”和“購(gòu)買(mǎi)國(guó)債申報(bào)單”。試點(diǎn)單位據(jù)此為投資者辦理帳戶開(kāi)立及申購(gòu)手續(xù)。
　　2、新發(fā)行國(guó)債的申購(gòu)采取兩種方式：（1）場(chǎng)內(nèi)市價(jià)申購(gòu)。投資者開(kāi)立帳戶后，試點(diǎn)單位根據(jù)投資者指定的場(chǎng)內(nèi)掛牌價(jià)格，向場(chǎng)內(nèi)申報(bào)買(mǎi)入，待成交后于次日到試點(diǎn)單位領(lǐng)取交割單，辦理清算交割，上海證券交易所電腦主機(jī)自動(dòng)完成債權(quán)過(guò)戶。（2）柜臺(tái)定價(jià)申購(gòu)。投資者根據(jù)試點(diǎn)單位指定的價(jià)格買(mǎi)入后即時(shí)辦理資金交割并領(lǐng)取交割單。試點(diǎn)單位在當(dāng)日營(yíng)業(yè)終了后，通過(guò)傳真通知上海證券交易所，為投資者辦理債權(quán)過(guò)戶手續(xù)。
　　3、為方便個(gè)人投資者通過(guò)開(kāi)立國(guó)債專(zhuān)用帳戶在國(guó)債發(fā)行期內(nèi)購(gòu)買(mǎi)國(guó)債，試點(diǎn)單位也可采取“上門(mén)服務(wù)”等多種方式，積極促進(jìn)個(gè)人購(gòu)買(mǎi)。
　　4、上海證券交易所在發(fā)行期內(nèi)開(kāi)設(shè)國(guó)債分銷(xiāo)專(zhuān)場(chǎng)，方便個(gè)人投資者購(gòu)買(mǎi)記帳式國(guó)債。
　　三、試點(diǎn)工作若干政策規(guī)定和組織實(shí)施
　　1、國(guó)債發(fā)行期內(nèi)的申購(gòu)事宜，一律不收取購(gòu)買(mǎi)手續(xù)費(fèi)。
　　2、利用國(guó)債專(zhuān)用帳戶在二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行國(guó)債交易的手續(xù)費(fèi)不超過(guò)交易金額的2‰。
　　3、投資者通過(guò)國(guó)債專(zhuān)用帳戶在二級(jí)市場(chǎng)買(mǎi)賣(mài)記帳式國(guó)債的清算交割辦法與證券帳戶現(xiàn)行辦法相同。
　　4、國(guó)債專(zhuān)用帳戶債權(quán)的到期兌付，統(tǒng)一由試點(diǎn)單位辦理，并將資金及時(shí)記入投資者資金帳戶。
　　5、試點(diǎn)單位應(yīng)指定專(zhuān)人負(fù)責(zé)此項(xiàng)工作，在指定網(wǎng)點(diǎn)開(kāi)設(shè)國(guó)債專(zhuān)柜辦理開(kāi)戶及國(guó)債買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)，并積極采取多種便民措施，方便群眾購(gòu)買(mǎi)。有條件的網(wǎng)點(diǎn)，應(yīng)積極推進(jìn)國(guó)債的電話委托買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)。
　　6、試點(diǎn)單位應(yīng)廣泛開(kāi)展宣傳工作，將開(kāi)辦此項(xiàng)業(yè)務(wù)的指定網(wǎng)點(diǎn)的地址、電話等對(duì)外公布，并做好咨詢解釋工作。
　　7、要建立健全國(guó)債專(zhuān)用帳戶的監(jiān)管制度，交易所、試點(diǎn)單位和財(cái)政部要定期對(duì)國(guó)債專(zhuān)用帳戶的實(shí)施情況進(jìn)行檢查。